8月28日，深圳市政府完成了2023年离岸人民币地方政府债券的路演活动。

值得注意的是，这是深圳第三次赴港发行离岸人民币地方政府债券，也是内地地方政府首次在香港进行债券路演。

根据媒体报道，这次债券发行是内地政府首次在境外进行的社会责任债券发行。此前，深圳市财政局在2023年8月19日发布了公告，计划近期赴香港进行不超过50亿元人民币的离岸地方政府债券发行，并将在香港联合交易所挂牌上市，发行期限为2、3、5年。

据悉，在这次债券发行中，3年期债券为绿色债券，募集资金将用于轨道交通、水治理等项目；5年期债券为社会责任债券，募集资金将用于医疗卫生、教育、老旧小区改造等项目。这也是内地政府首次在境外发行社会责任债券。

具体来看，发行规模为2年期24亿元，定价利率为2.42%；3年期15亿元，定价利率为2.65%；5年期11亿元，定价利率为2.83%。深圳市政府已经两次赴港发行离岸人民币地方政府债券，在2020年和2021年分别发行了离岸人民币地方政府债券，认购倍数均超过3倍。

截至2023年7月底，深圳市已经将在2022年香港发行的离岸人民币地方政府绿色和蓝色债券的募集资金26亿元全部投向了绿色和蓝色金融框架内的合格项目，并且使用完毕。这些资金主要用于清洁交通、水治理等领域的项目。

深圳市的债务风险指标目前保持全国较低水平，具备良好的债券发行基础。根据深圳市财政局的数据，深圳市2021年底的法定债务率为18.8%，债务风险处于绿色区间，处于全国较低水平。深圳市人民政府常务副市长黄敏在2023年全球投资者路演会议上表示，深圳2022年的经济总量达到3.24万亿元，地方政府债务率不超过30%。深圳市政府严格遵守将债券与项目相对应，用项目收益偿还债券本息的要求，能够有效控制债务风险。

海南省财政厅也发布公告称，海南省政府计划于9月在香港发行不超过50亿元的离岸人民币地方政府债券，并将在香港联合交易所上市，发行期限为2、3、5年。这次债券发行中，2年期为可持续发展债券，3年期为生物多样性主题绿色债券，5年期为蓝色债券。募集资金主要用于医疗、教育等民生保障以及环境监测修复、物种资源保护和海洋保护等重点领域。海南省政府在2022年10月已经成功发行了首单蓝色债券和可持续发展债券。

通过过去两次在港成功发行债券的经验，深圳市政府再次赴港发行离岸人民币地方政府债券，为离岸人民币债券市场提供更多优质资产选择。在人民币中央银行票据和政府债券的推动下，香港离岸人民币债券市场得到了进一步发展，发行量和交易量均有所增加。2023年上半年，离岸人民币债券的发行金额达到5871亿元，相当于去年全年发行总额的60%。其中，点心债券发行量为2774亿元，相当于去年全年发行量的71%；人民币存单发行规模达到3037亿元，同比增长16%。香港还拥有全球最大的离岸人民币资金池，人民币存款余额约为9073亿元，占全球离岸人民币存款的60%，为香港点心债券市场提供了充足的人民币资金和流动性。

为了推动更多内地发行人利用香港平台发行人民币债券，香港财经事务及库务局局长许正宇在今年3月的立